Торги 13 ноября на американских фондовых площадках завершились разнонаправленно, ниже максимальных значений. S&P 500 вырос на 0,11%, Dow Jones прибавил символические 0,02%, а NASDAQ под давлением котировок производителей полупроводников снизился на 0,26%. Крупные технологические компании показали смешанную динамику, уверенно двигались вверх акции Amazon. Лидерами роста стали авиаперевозчики, а также телекоммуникационные и нефтегазовые компании.
Индекс потребительских цен (CPI) за октябрь в соответствии с консенсусом повысился на 0,2% м/м и 2,6% г/г, что позитивно повлияло на биржевую динамику. Низкие цены на энергоносители способствуют сохранению общего уровня инфляции на относительно комфортном уровне. Базовый CPI поднялся на 0,3% м/м и 3,3% г/г, что укладывается в рамки прогнозов, но остается значительно выше значений, устраивающих потребителей. Рост цен на услуги без учета энергии замедлился до 0,3% м/м, однако в годовом выражении ускорился до 4,8%.
Новости компаний
В первом квартале 2025 финансового года Cisco (CSCO: +0,8%) сгенерировала выручку в объеме $13,8 млрд и EPS в размере $0,91 при консенсусе $13,78 млрд и $0,87 соответственно. Менеджмент отмечает положительную динамику инфраструктурных заказов для ИИ. Однако его гайденс на весь финансовый год оказался немного ниже средних ожиданий.
Advanced Micro Devices (AMD: -3,01%) планирует сократить около 4% персонала, или около 1000 сотрудников отделов продаж и маркетинга, чтобы направить высвободившиеся ресурсы на конкуренцию с NVIDIA в области чипов для ИИ.
Rivian (RIVN: +13,7%)анонсировала запуск совместного предприятия с Volkswagen (VOW3.GR), инвестиции которой с заявленных в июне $5 млрд выросли до $5,8 млрд. СП будет разрабатывать программное обеспечение для электромобилей, в планах также производство модульных батарей и создание новых технологий.
Skyworks Solutions (SWKS: -4,5%) отчиталась за четвертый квартал прибылью и выручкой немного выше ожиданий. В то же время гайденс в отношении доходов оказался осторожнее средних прогнозов. Слабый спрос замедляет сокращение запасов в автомобильной, инфраструктурной и сетевой отраслях, а также в промышленности. Результаты по iPhone и Android соответствовали ожиданиям. Высокие операционные расходы и инвестиции оказывают давление на маржу и прибыль в краткосрочной перспективе.
Мы ожидаем
В фокусе внимания сегодня будет статистика индекса цен производителей (PPI) за октябрь. Консенсус предполагает рост общего и базового показателя на 0,2% м/м после нулевого изменения и +0,2% в сентябре соответственно. Также участникам торгов предстоит оценить еженедельные данные первичных обращений за пособием по безработице (консенсус: 223 тыс., предыдущее значение: 221 тыс.). Этот отчет имеет большое значение, так как октябрьская статистика по рынку труда выявила признаки его дальнейшего ослабления.
Фьючерсы на основные американские фондовые индексы демонстрируют негативную динамику. Китайский рынок остается под давлением из-за опасений по поводу курса избранного президента США в отношении торговли с КНР, а также ввиду недостаточных, по мнению инвесторов, экономических стимулов. Доходность десятилетних трежерис тестирует максимум, достигнутый в день после выборов (4,48%), ее рост выше 4,5% может негативно повлиять на динамику торгуемых в США акций. Мы оцениваем баланс рисков на предстоящую сессию как умеренно негативный и прогнозируем средний уровень волатильности. Ориентируемся на колебания S&P 500 в диапазоне 5940–6020 пунктов (от -0,8% до +0,6% к уровню закрытия среды).
В поле зрения
Выручка Walt Disney (DIS) ожидается на уровне $22,48 млрд при EPS в размере $1,1. Учитывая сильные результаты стриминговых платформ Max и Paramount+ от Warner Bros. Discovery и Paramount Global, можно прогнозировать позитивный тренд и для Disney+. Его успешные показатели способны обеспечить драйвером роста акции DIS.
Китайский маркетплейс JD.com (JD) представит квартальный отчет на премаркете. Аналитики прогнозируют для компании выручку и прибыль на акцию в размере $36,09 млрд и $1,04 соответственно. В последнее время на акции JD влияют пессимистичные ожидания в отношении тарифной политики Дональда Трампа, однако экспозиция эмитента на рынок США довольно ограничена, в отличие ее конкурентов.
Техническая картина
S&P 500 продолжает консолидироваться вблизи 6000 пунктов после ралли прошлой недели. «Быки» сохраняют полный контроль за ситуацией, разворотные паттерны отсутствуют. Значимая поддержка для индекса широкого рынка располагается в области 5920–5940 пунктов. Ждем новых попыток продолжения восходящего движения в краткосрочной перспективе.
* Цены и другие рыночные данные указаны на время подготовки материала, выпущенного 14.11.2024.
* Сообщение носит информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Приобретение иностранных ценных бумаг связано с дополнительными рисками.
С 1 января 2025 года иностранные ценные бумаги будут доступны только для квалифицированных инвесторов. Кроме того, только квалифицированные инвесторы смогут приобретать производные финансовые инструменты на такие активы, при исполнении которых происходит их реальная поставка. Как стать квалифицированным инвестором? Мы подготовили для вас инструкцию.
https://www.finam.ru/
