Вчерашняя торговая сессия завершилась для нефти марки Brent ростом на 0,45%. В пятницу состоялось открытие в зеленой зоне, и цена продолжает расти, однако на момент написания этого текста текущий рост можно назвать скромным – всего на 0,3%.
Традиционно в четверг данные по стоимости контейнерных перевозок обновило Drewry. Ситуация улучшилась. Drewry сообщила, что
- На этой неделе мировой индекс контейнерных перевозок снизился на 3% до $5 551 за 40-футовый контейнер;
- Последний составной индекс Drewry WCI в размере $5 551 за 40-футовый контейнер на 47% ниже предыдущего пандемического пика в размере $10 377 в сентябре 2021 г., но на 291% выше среднего показателя 2019 г. (до пандемии) в размере $1 420;
- Средний составной индекс с начала года составляет $3 996 за 40-футовый контейнер, что на $1 204 выше среднего показателя за 10 лет в размере $2 791.
Из важных новостей на текущей неделе, появилась также информация от Главного таможенного управления КНР, которое сообщило, что в июле импорт нефти в Китай упал до 2-х летнего минимума. Всего было импортировано порядка 9,97 mbd, что на 12% ниже уровня импорта в июне и на 3% ниже аналогичного показателя ровно год назад. За 7 месяцев Китай импортировал 10,9 mbd – на 2% ниже аналогичного периода в 2023 г. Импорт нефтепродуктов составил 35 млн. т., что ниже на 4% г/г.
В качестве причин снижение импорта эксперты назвали высокие цены на нефть, что нам не очень понятно, учитывая то, что Китай имеет доступ к относительно дешевым российским энергоносителям, а кроме этого, последние 2 квартала цены на нефть снижаются. Вторая причина – слабый внутренний спрос на бензин.
Между тем, Китай увеличил закупки газа, которые за 7 месяцев выросли на 13% — до 75,4 млн. т. На этом фоне также интересной выглядит новость о том, что Китай открыл крупное газовое месторождение в Южно-Китайском море. Эксперты озвучили запасы порядка 100 млрд. кубометров.
Возвращаясь же к ценам на нефть, из важных новостей, которые могут сегодня повлиять на ситуацию на рынках стоит отметить данные по количеству буровых установок от Baker Hughes. Кроме этого, мы, конечно, с нетерпением ждём начала следующей недели и публикации свежих отчётов от OPEC и IEA. Думаем, что понедельник и вторник могут быть достаточно «подвижными» для цен на энергоносители.
Технически мы продолжаем наблюдать движение цены к отметкам $80,60 – 80,65/б. Из промежуточных препятствий у быков на этом пути просматривается локальное сопротивление, которое тестируется сейчас (приблизительно $80/б). Его не видно на «дневках», зато прекрасно видно на 4-х часовом графике, где на этой отметке находится верхняя граница регрессионного ценового канала.
Кроме этого, не стоит забывать и про чисто психологические аспекты круглых цифр для рыночных участников. Понимание, что сопротивление скорее на $80, нежели чем на $80,65 гораздо лучше вписывается в рыночную логику.
Цена на золото вновь выше $2410
На вчерашних торгах цена на золото поднялась на 1,8%. Закрытие сессии состоялось на отметке выше $2425 за тройскую унцию. Пятничная торговая сессия начинается с небольшого снижения, однако же, это только начало дня.
Из фундаментальной картины мы бы обратили внимание на две новости. Во-первых, вчера World Gold Council опубликовал статистику по ситуации с золотыми ETF в июле. Краткое содержание отчета следующее:
- Глобальные золотые ETF пережили самый сильный месяц с апреля 2022 г., привлекая $3,7 млрд. в июле, третий ежемесячный приток подряд; во всех регионах наблюдался приток, причем лидировали западные фонды;
- Недавний приток и рост цен на золото привели к увеличению общего объема активов под управлением глобальных золотых ETF до $246 млрд., что является пиком на конец месяца. Коллективные активы подскочили до 3 154 т, что является самым высоким показателем с января;
- Объемы торговли выросли по всем направлениям в июле, причем лидировали биржевые деривативы, в то время как растущие перспективы снижения ставок основными центральными банками подтолкнули чистые длинные позиции по золотым фьючерсам COMEX до многолетнего максимума на конец месяца.
Второй интересной новостью стала информация от Bloomberg о том, что Народный банк Китая не покупает золото уже 3-й месяц подряд. Но это, как мы уже понимаем, только официально. Про неофициальные покупки мы сообщали пару дней назад.
Технически, цена на золото пока не дотянула до обозначенной цели в $2440 (и даже, наверное, будет правильно обозначить ещё один возможный уровень $2450 за унцию), однако же, если не случится ничего критического, то есть вероятность увидеть ретест этих уровней уже в ближайшее время.
Цена на серебро. Конец недели получается «сильным»
Окончание недели получается для рынка серебра неплохим. В четверг цена выросла на 3,5% — самый сильный внутридневной рост с 06.06. Торги в пятницу вновь проходят в зеленой зоне. Цена протестировала уровень $27,7 за унцию.
В целом, если взглянуть на картину с ценой более широко, то за неполные три месяца цена всего лишь скорректировалась после сильнейшего роста в конце I-ого – середине II-го кварталов. Т.е. пока ни о какой смене бычьего тренда пока речи не идёт. Хотя, конечно же, по сравнению с тем же золотом, поведение серебра гораздо менее стабильно.
Краткосрочный технический анализ демонстрирует формирование классического бычьего поглощения на японских свечах, что вполне логично сочетается с отскоком от 200-ой скользящей. Цена тестирует 23,6% Фибо-коррекции и, как мы уже писали, пытается пробить $27,6. Тут важно сейчас чуть скорректировать уровень, учитывая новые вводные. Пока сопротивлением всё же становится больше $27,7.
Пробой выше будет означать возможность возврата к $28,6, где находится как локальная трендовая линия (обозначена черным пунктиром на графике) и уровень коррекции Фибо 38,2% (специально отмечена красной линией), так и сильное горизонтальное сопротивление (жирная красная линия).
А вот в случае пробоя этих значений, для быков откроется дорога на $29,7, где, собственно, сейчас и находится верхняя граница локального ценового канала.
https://www.finam.ru/